FCPI : Fonds Commun de Placement dans l’Innovation

Le FCPI permet d’investir au capital d’entreprises innovantes tout en bénéficiant d’une réduction d’impôt sur le revenu égale à 25% des versements effectués. C’est un support de choix pour investir en capital innovation à condition de ne sélectionner que les meilleurs fonds du marché.

Pourquoi investir dans un FCPI ?

Le FCPI est un outil de diversification et de performance avant d’être un outil de réduction d’impôt.

Le FCPI permet de répondre aux besoins suivants :

  • Augmenter son patrimoine avec ce véhicule de capitalisation dont le capital n’est pas garanti,
  • Diversifier son patrimoine et viser une performance potentiellement élevée,
  • Investir dans l’innovation avec des sociétés qui consacrent au moins 10% de leurs charges en dépense de recherche & développement.

Avantages FCPI

  • Mutualisation des risques sur un portefeuille d'entreprises de l’espace économique européen

  • Réduction d’impôts de 25% des montants versés dans les limites de 12 000€ (personne seule) et 24 000€ (couples mariés)

  • Mise en œuvre de stratégies d'investissement sur différents secteurs innovants (technologies de l’information, électronique, sciences de la vie, agrobusiness, santé)

Inconvénients FCPI

  • Obligation de conserver les parts entre 5 et 10 ans selon les fonds

  • Frais de gestion plus élevés que dans l'univers coté en raison du travail de sélection et du suivi des participations

  • La contrepartie aux gains potentiels élevés et à l’avantage fiscal, est le risque de perte en capital

Inscrivez-vous pour découvrir nos meilleurs FCPI

S'inscire

Sélection FCPI

Sur la base du scoring Alphacap

Nom du véhicule

Société de Gestion

Horizon de Placement

Stratégie

FCPI ALTO INNOVATION 2021

Eiffel Investment Group

7 à 9 ans

Capital innovation

ENTREPRENEURS & INNOVATION

Entrepreneur Invest

6 à 9 ans

Éducation, e-commerce et logiciels

L'avis de l'expert Alphacap sur les FCPI

Afin d’être éligible à la réduction d’impôt les FCPI sont soumis à de lourdes contraintes dans leur calendrier et stratégie d’investissement.

Le fonds doit notamment être investi à 70% au moins de titres financiers, parts de SARL et avances en compte courant émis par des PME de moins de 10 ans. Les PME doivent réaliser des dépenses de recherche & développement ou justifier de la création de produits ou services innovants reconnus.

Il est donc essentiel de ne sélectionner que les sociétés de gestion et leurs fonds présentant un excellent track-record sur plusieurs millésimes.

Il s’agira également de piloter le montant de souscription en fonction de l’appétence au risque de l’investisseur, de l’objectif de performance recherché, du plafonnement fiscal et des autres placements en portefeuille.

Investir dans des entreprises du digital via le FCPI